證券公司的申請條件及流程

證券公司的申請條件及流程？如果你對這個不了解，來看看！

期權的開戶條件和流程操作實解,下面一起來看看本站小編股道求陽給大家精心整理的答案，希望對您有幫助

證券公司的申請條件及流程1

國內的期權品種有股票期權、股指期權、商品期權等，不同品種的開戶條件都不同，商品期權要求相對較低，股票和股指期權相對較高。

商品期權開戶條件：

1.前五個交易日可用資金大于人民幣10萬元；

2.通過中期協統一知識測試：80分以上；

3.響應的期貨期權交易經歷，境內外期貨/期權交易經歷（3年內10筆）或仿期貨/期權交易經歷（10個交易日、20筆）；

4.不被市場禁止，限制從事期貨和期權可交易的情形。

一、股票/股指期權開戶條件：

1.股票賬戶資金在50萬元以上;

2.有融資融券帳戶或金融期貨交易經驗（0.5年）;

普通機構投資者資金門檻為100萬元，其余要求與個人投資者一致，而專業機構投資者則沒有門檻要求，可以直接參與。

股票期權是指50ETF期權和300ETF期權，目前可以通過證券開戶也可以在分倉子賬戶開戶，根據自身的條件選擇開戶的方式。

在股票投資的過程中，經常會有人選擇股權或期權投資，那么投資者就會需要開通相應的賬戶，然后才能進行具體的操作，因此我們就要有所了解，下面就讓法律快車小編為大家帶來股票期權開戶條件是什么的相關內容，一起來看看吧。

　　二、股票期權是怎么交易的

　　股票期權可以進行雙向交易，即投資者認為期權后期會上漲，則可以通過交易軟件進行做多操作，如果認為它后期會下跌，則可以通過交易原件進行做空操作。

　　三、股票期權交易規則

　　股票期權交易規則如下：

　　1、單筆申報數量不超過100萬份，申報價格最小變動單位為0.001元人民幣，權證買入申報數量為100份的整數倍，權證賣出申報數量沒有限制，對于投資者持有的不到100份的權證，如99份權證也可以申報賣出。

　　2、權證交易的傭金不超過交易金額的0.3%，行權時向登記公司按股票過戶面值繳納0.05%的股票過戶費，不收取行權傭金，投資者可以跟證券公司協商適當的降低交易傭金。

　　3、權證漲幅價格=權證前一日收盤價格（標的證券當日漲幅價-標的證券前一日收盤價）×125%×行權比例；權證跌幅價格=權證前一日收盤價格-（標的證券前一日收盤價-標的證券當日跌幅價格）×125%×行權比例。

　　4、權證實行T+0交易，即當日買進的權證，當日可以賣出。

5、接受行權的時間為交易日的上午9:15-9:25、9:30-11:30，下午13:00-15:30。

期權分類

期權有兩種基本類型，看漲期權和看跌期權，亦稱買入期權和賣出期權?？礉q期權的持有者有權在某一確定時間以某一確定的價格購買標的資產?？吹跈嗟某钟姓哂袡嘣谀骋淮_定時間以某一確定的價格出售標的資產。期權合約中的價格被稱為執行價格或敲定價格。合約中的日期為到期日、執行日或期滿日。

國內上市的50ETF期權屬于歐式期權，只能在到期日執行。在交易所中交易的大多數期權為歐式期權。歐式期權通常比美式期權更容易分析，并且美式期權的一些性質總是可由歐式期權的性質推導出來。

　　以上就是為大家整理的關于股票期權開戶條件是什么的相關內容，綜上所述我們知道想要在股票投資市場中長久很多盈利的話，那么我們就需要了解更多的相關知識。如果大家還有其他方面的問題，也可以來咨詢。

證券公司的申請條件及流程2

金融界1月5日消息 為進一步規范公司債券和資產支持證券發行、上市、掛牌業務，結合業務發展情況和工作實踐，上海證券交易所（以下簡稱本所）制定了《上海證券交易所公司債券和資產支持證券發行上市掛牌業務指南》，現予發布，并自發布之日起實施。

本所于2013年4月2日發布的《關于優化公司債券上市流程的通知》（上證債字〔2013〕164號）、2015年8月20日發布的《關于債券上市、轉讓申請材料電子化申報相關事宜的通知》（上證函〔2015〕1446號）、2016年10月21日發布的《關于發布<上海證券交易所公司債券發行上市業務操作指南>的通知》（上證函〔2016〕1980號）同時廢止。

本文源自金融界

證券公司的申請條件及流程3

【典型案例】

2015年11月11日，Z公司發布《募集說明書》稱，將在全國銀行間債券市場發行2015年度第二期中期票據，該債券簡稱15ZMTN002，代碼101578004。該債券期限在發行人贖回時到期，贖回權為發行人所有，投資者無回售權。票據發行利率為5.35%，采用固定利率計息。起息日為2015年11月23日，付息日為自2016年起每年的11月23日；J公司現持有該債券總計5000萬元。

因Z公司在發行及募集期未全面披露該公司股權結構、子公司轉讓事項、募集資金用途改變情況、相關定期報告以及可能影響其償債能力的其他重大信息，并在履約過程中多次出現違約事件導致評級下降，且以行為表明不履行在一定期限內還本付息的主要義務，J公司起訴要求解除雙方之間的合同關系，并要求Z公司償還本金、賠償利息損失。

上海市黃浦區人民法院于2018年2月6日作出（2017）滬0101民初13670號民事判決，判決原告J公司與被告Z公司之間的《中國城市建設控股集團有限公司2015年度第二期中期票據募集說明書》于2017年11月21日解除；被告Z公司應于本判決生效之日起十日內支付原告J公司2015年度第二期中期票據本金50,000,000元；被告Z公司應于本判決生效之日起十日內賠償原告J公司自2016年11月23日起至實際清償日止，以50,000,000元為基數，按年利率5.35%計算的利息損失。

宣判后，Z公司提出上訴。上海市第二中級人民法院于2018年6月28日作出（2018）滬02民終3136號判決，駁回上訴，維持原判。

一、公司發債的條件

公司債券是指公司依照法定程序發行、約定在一定期限還本付息的有價證券。公司債券是公司外部融資的一種重要手段，是企業直接融資的重要來源，同時也是金融市場上的重要金融工具之一。公司債券發行通常涉及四方當事人：

1、發行公司，也稱債券發行人。

2、債券持有人或債權人。

3、擔保人，為公司債券提供擔保增信。

4、受托人。所謂受托人，乃是發行公司為保障及服務公司債持有人，所指定之銀行或信托公司。受托人工作為監督發行公司履行契約義務、代理發行公司按期還本付息、管理償還基金以及持有擔保品。

中國債券市場相對于股票市場一直是“發育不良”，債券市場規模小、市場化程度低、發行和交易市場割裂。特別是公司債，相對于國債和金融債，更是發展緩慢。

　　1.《證券法》第十六條規定，公開發行公司債券，應當符合下列條件:

　?。?）股份有限公司的凈資產不低于人民幣三千萬元，有限責任公司的凈資產不低于人民幣六千萬元;

　?。?）累計債券余額不超過公司凈資產的百分之四十;

　?。?）最近三年平均可分配利潤足以支付公司債券一年的利息;

　?。?）籌集的資金投向符合國家產業政策;

　?。?）債券的利率不超過國務院限定的利率水平;

　?。?）國務院規定的其他條件。

　　2.《公司債券發行與交易管理辦法》第十八條規定，資信狀況符合以下標準的公司債券可以向公眾投資者公開發行，也可以自主選擇僅面向合格投資者公開發行：

　?。?）發行人最近三年無債務違約或者遲延支付本息的事實；

　?。?）發行人最近三個會計年度實現的年均可分配利潤不少于債券一年利息的 1.5 倍；

　?。?）債券信用評級達到 AAA 級；

　?。?）中國證監會根據投資者保護的需要規定的其他條件。

　　未達到前款規定標準的公司債券公開發行應當面向合格投資者；僅面向合格投資者公開發行的，中國證監會簡化核準程序。公開發行公司債券籌集的資金，必須用于核準的用途，不得用于彌補虧損和非生產性支出。

　　2.有下列情形之一的，不得公開發行公司債券:

　?。?）最近三十六個月內公司財務會計文件存在虛假記載，或公司存在其他重大違法行為;

　?。?）本次發行申請文件存在虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏;

　?。?）對已發行的公司債券或者其他債務有違約或者遲延支付本息的事實，仍處于繼續狀態;

　?。?）嚴重損害投資者合法權益和社會公共利益的其他情形。

二、公司發債的基本流程

1、發行公司債券，發行人應當依照《公司法》或公司章程相關規定對以下事項作出決議：

　?。?）發行債券的數量；

　?。?）發行方式；

　?。?）債券期限；

　?。?）募集資金的用途；

　?。?）決議的有效期；

　?。?）其他按照法律法規及公司章程規定需要明確的事項。

　　2、信用評級

公開發行公司債券，應當委托具有從事證券服務業務資格的資信評級機構進行信用評級。評級結果與發行成本直接相關，信用評級越高，融資成本就越低，反之成本越高。

3、擔保評審

第三方擔保公司為企業發行債券進行評審，評審通過后與發行企業簽訂委托擔保合同、反擔保合同等合同文件。當然，并非所有的公司發行債券都需要擔保公司擔保，有的是管理方提供擔保，有的自身信用足夠維持評級，無需第三方擔保

　　4、發行審核

　　在公司作出發行公司債的決議后，必須依照相關法律、法規及規范性文件向有關機構提交規定的申請文件，由其進行審核。

　　5、發行及上市交易

　　公司在取得發行許可后，按照核準文件的規定，可一次發行，也可分期發行。

　　公開發行的公司債券，應當在依法設立的證券交易所上市交易，或在全國中小企業股份轉讓系統或者國務院批準的其他證券交易場所轉讓。公開發行公司債券申請上市交易或轉讓的，應當在發行前根據證券交易所、全國中小企業股份轉讓系統的相關規則，明確交易機制和交易環節投資者適當性安排。

三、公司發債的注意事項

（一）慎重選擇中介機構

公司債券發行中需要聘請會計師事務所、律師事務所、信用評級機構和券商等中介機構，會計師事務所或券商有時還兼任財務顧問。公司應盡量選擇與實力強勁、信譽良好、業績頗豐的中介機構合作。一般情況下，在選擇之前應當征求券商的意見，或者直接由券商確定其他中介機構。

（二）合理確定發行總額

發行總額一般根據企業的財務狀況、經營狀況及發債項目所需資金缺口等加以確定。一方面不能超過法律規定的發行上限，另一方面要結合公司自身的發展情況和項目需要，合理做好財務規劃。

（三）按時付息還本

由于債券發行是公開進行，所面向的發行對象可能是不確定的多數人，一旦發生債券項下違約，對公司來說必將是負面的新聞事件。因此帶來的不利后果除了債券持有人提起訴訟之外，還對公司的銀行貸款、社會形象、供應鏈和員工士氣都又可能帶來非常負面的影響。債券發行成功后，公司一定要注意按時付息和到期還本。

【延伸閱讀】中期票據

中期票據是指期限通常在5~10年之間的票據。公司發行中期票據，通常會透過承辦商安排一種靈活的發行機制，透過單一發行計劃，多次發行期限不同的票據，這樣更能切合公司的融資需求。

在我國，根據《銀行間債券市場非金融企業中期票據業務指引》，中期票據（英文簡稱“MTN”）是指具有法人資格的非金融企業在銀行間債券市場按照計劃分期發行的，約定在一定期限還本付息的債務融資工具。

中期票據是由人民銀行主導的銀行間債券市場一項創新性債務融資工具，它是由企業發行的中等期限的無擔保債，屬于非金融機構的直接債務融資工具。中期票據常見期限多在3~5年間，因此中期票據的推出彌補了我國債券市場3~5年期限信用產品短缺的狀況。對于發行人，中期票據的融資資金，主要可以用于補充流動資金、置換銀行貸款、支持項目建設和戰略并購等。

中期票據是真正的信用產品，在一定程度上促進了金融創新。對于發行主體，可以部分替代銀行貸款，成為企業融資的主要渠道之一，對促進銀行脫媒、提高金融市場整體效率、通過市場化解金融風險、配置資源具有深遠意義。

中國寶安集團股份有限公司（以下簡稱“寶安集團”）2020年度第一期中期票據于2020年7月23日在全國銀行間債券市場公開發行。寶安集團本次計劃發行總額為10億元，實際發行總額為10億元，發行利率為6.5%，本次發行中期票據所募集的資金已于2020年7月27日全部到賬。

卓建律師為本次中期票據發行項目提供了專業的法律服務，具體工作包括對項目進行法律盡職調查，審閱、修改或起草發行申報文件，出具法律意見書等。這是卓建所連續第三年為寶安集團中期票據發行提供專項法律服務。